En un mercado en el que los préstamos bancarios tradicionales siguen siendo más selectivos y los mercados de capital siguen siendo volátiles, colocaciones privadas puede servir como una solución flexible y a largo plazo para las necesidades de financiación.
Estas son cinco formas en las que una colocación privada podría ayudar a las empresas a navegar por el panorama actual del capital, y por qué puede ser el complemento (o la alternativa) adecuado a la deuda bancaria:
1. Capital a tasa fija a largo plazo en un entorno de tipos volátiles
A medida que continúa la incertidumbre sobre los tipos de interés, las colocaciones privadas ofrecen acceso a capital a tasa fija a largo plazo, lo que minimiza el riesgo de refinanciación que conlleva los vencimientos de la deuda a corto plazo.
2. Diversificación de la estructura de capital
Las colocaciones privadas pueden ayudar a las empresas a ampliar su base de capital, ampliando el fondo de capital disponible para las empresas. La amplitud y el apetito inversor del mercado de colocación privada a menudo pueden igualar o superar a los del mercado bancario sindicado.
3. Independencia del mercado
El mercado de colocación privada a menudo se considera un mercado más estable que los mercados de deuda pública y está «abierto a los negocios» en momentos en que el mercado de deuda pública en general está «cerrado». La reducción de la dependencia de un mercado único de capitales puede ser una consideración importante para las empresas en caso de que los reguladores bancarios sean más estrictos o en momentos de mayor volatilidad en los mercados públicos.
4. Adaptado a su situación
Ya sea que busque expandirse, comprar un socio o refinanciar una deuda existente, la colocación privada puede estructurarse de forma personalizada en función de sus objetivos, incluidos los sorteos retrasados o las soluciones de varios tramos.
5. Acceso al capital impulsado por los pacientes y las relaciones
Los inversores en colocaciones privadas tienen una visión a largo plazo. A menudo están dispuestos a comprometerse pronto, incluso antes de una transacción formal, para entender su negocio y ayudar a diseñar un plan de capital.
CASE STUDY: RAC receives a Private Placement to diversify its funding sources
Historically, RAC accessed the bank and public bond markets for its debt requirements. However, RAC was interested in exploring a private placement as an alternative. Given the uncertain issuance environment and more rigid minimum benchmark sizes in the public debt markets, private placements offered more flexibility and ease of execution as compared to the sterling public bond market. Additionally, the private placement enabled the Company to access longer term financing and diversify its existing financing sources. See the full story here.
De cara a la segunda mitad del año, muchas empresas están reevaluando sus necesidades de capital con miras a la estabilidad, la flexibilidad y el capital de los pacientes. Ya sea que se trate de planificar el crecimiento, de sortear los plazos de refinanciación o de prepararse para posibles fusiones y adquisiciones, colocación privada puede ofrecer la financiación a largo plazo impulsada por las relaciones que se necesita para respaldar esas prioridades. Mientras evalúa sus opciones, estamos aquí para ayudarlo a explorar cómo las colocaciones privadas pueden adaptarse a su estrategia.
